港区新橋でスモールＭ＆ＡコンサルタントならNo.1税理士法人

Ｍ＆Ａスペシャリストチームが
事業を成功に導く、スモールＭ＆Ａを支援します！

• ・貴社にふさわしい、スペシャリストチームを準備
• ・様々な業種の事業者様に対応！
• ・成功報酬制の比重が高くした、安心な価格設定
• ・Ｍ＆Ａ後の事業拡大を重視した成長経営のお手伝い！

Ｎｏ．１税理士法人では、様々な専門家と連携しながら、スモールＭ＆Ａサービスを支援しています。スモールＭ＆Ａの支援にあたり、デューデリジェンス（買収対象企業の価値やリスクの調査）を行うことで、単なる企業価値（買収価格）の算定ではなく、将来のシナジー効果やリスクの予測をすることが重要となります。

Ｎｏ．１税理士法人のスモールM＆Aの強み

デューデリジェンスの支援領域

スモールＭ＆Ａの調査において、ビジネスデューデリジェンス・財務デューデリジェンスをメイン領域とし、対象会社の業界構造や個々の特徴に応じて重要となる調査領域を選定致します。
メイン領域とカスタマイズ領域のデューデリジェンスを実施にあたり、各方面のスペシャリストを選定し、対応させて頂きます。

デューデリジェンスの支援領域の例

業界の特徴やお客様のご要望によるカスタマイズ領域の選定のイメージです。
製造業など知財の調査が重要な業界、IT関連業などITに関する調査が重要な業界、人に関する調査が重要な業界。業界構造によって重要な調査領域が異なってくることから、様々な調査パターンがあります。

デューデリジェンスの支援フロー

ビジネスデューデリジェンス

ビジネスデューデリジェンスでは、対象となる企業の事業について調査し調査結果に基づいて企業概要書を作成します。調査領域は、事業の「外部環境分析」、「内部環境分析」を中心に既存事業の分析を行った後、将来のシナジー効果などの評価を実施していきます。当社で使う分析手法は以下のイメージです。

〇外部環境分析

－ PEST分析（政治、経済、社会、技術の視点から、機会、脅威を分析）
－５フォース分析（仕入先、販売先、新規参入、代替品、競合他社の視点から分析）

〇内部環境分析

ーバリューチェーン分析（営業⇒仕入⇒製造⇒販売⇒アフターフォローの視点）
ーSWOT分析
ー重要業務フロー分析

〇マーケティング分析

ー３C分析（自社、顧客、競合の視点）
ー４P分析（製品、価格、流通、販促の視点）

企業概要書

ビジネスデューデリジェンスの影響分析

財務デューデリジェンス

財務デューデリジェンスでは、買収事業（企業）の資産価値の算定や財務リスクを見極める上で、非常に重要な位置づけとなります。被買収企業は、多くの資産を保有する一方で、様々な負債を持つケースが多くあります。特に未計上の資産や負債がないか、過大計上や不良債権が隠蔽されているケースもあり、慎重に分析する必要があります。また、粉飾決算と言わないまでも、黒字化の為にギリギリで調整しているケースも見受けれます。
その他、全体的なキャッシュフローの状況など、会社のお金の流れを正確に分析する必要があります。